高利贷、砍头息、阴阳合同投诉不断 玖富却要赴美上市了

被网信办等四部门点名还没过两周的时间,玖富集团于上周五(7月26日)向美国证券交易委员会提交了招股书。

招股书显示,其最高募资金额为1.5亿美元,代码为“JFG”,承销商为瑞士信贷、海通国际与玖富证券。

玖富集团旗下最著名的产品是悟空理财,长期植入于各大当红影视剧中,从《大军师司马懿》、《法医秦明》、《那年花开月正圆》,一直到正在热播的《长安十二时辰》,都有悟空理财的身影。而且均以“小剧场”、“轻松一刻”等形式插入在剧集中出现,即使购买了会员也不能直接跳过。

7月16日,中央网信办、工业和信息化部、公安部、市场监管总局四部门联合发布了《关于督促40款存在收集使用个人信息问题的App运营者尽快整改的通知》,其中就包括悟空理财。

通过浏览玖富集团的招股书,深蓝财经发现,虽然玖富集团一直通过热播剧集怒刷存在感,但对公司的一些关键信息却遮遮掩掩。这份招股书不仅存在许多“模糊地带”,还暴露出监管风险高、宣传信息疑似不实等诸多问题。

高利贷、砍头息、阴阳合同投诉不断 玖富却要赴美上市了

融资迷局 究竟有没有国资背景

官网显示,玖富集团成立于2006年,是一家互联网金融综合服务平台,拥有数字科技、数字账户、数字普惠、数字财富、数字国际五大业务板块。旗下产品包括悟空理财、玖富科技、谛易科技、玖富普惠、玖富钱包、玖富万卡、万卡商城、玖行保险经纪、玖富咨询、玖富证券(香港)、玖富财富(香港)等。

招股书显示,玖富注册用户达7670万,固定收益投资822亿元,未偿还贷款余额553亿元。奥纬咨询(Oliver Wyman)分析显示,截至2018年12月31日,依据平台未偿还贷款余额大小,玖富是中国最大的在线消费金融平台。

根据公开消息,加上天使轮,玖富集团发展至今已经经历了6轮融资。招股书中披露了B~E轮4轮优先股融资,共计1.69亿美元,约合人民币11.65亿元。

在玖富集团的对外宣传中,2017年获得融资格外重要。玖富称,2017年获得了中国信达控股公司中国信达(香港)、分众传媒董事长江南春、游族网络董事长林奇的投资。

这意味着玖富有了国有企业和上市公司背景,许多报道还特意标注了证券代码,直指财政部控股的国有金融机构中国信达。

玖富集团官网的广告中,也直接点出了“国有大型金融机构”“上市公司背景”等内容。

但分析招股书,玖富集团的国资背景却值得质疑。

企查查数据显示,被玖富集团称为中国信达全资子公司的中国信达(香港)控股有限公司,是一家私人股份有限公司,与中国信达并无关联。

其次,玖富集团采取的是VIE结构,即“可变利益实体”。是指境外注册的上市实体与境内的业务运营实体相分离,境外的上市实体通过协议的方式控制境内的业务实体,业务实体就是上市实体的VIEs。

招股书显示,玖富集团在开曼群岛成立了9F Inc,100%控股9F HK,通过境外的公司,掌控了境内的玖富联银、北京普惠、玖富数科、珠海消金、玖富普惠、新疆数科、玖富悟空。

而根据招股书披露的融资轮次,及对外宣传的融资时间,招股书披露的Cinda 9F Investment LP,正是中国信达(香港)控股有限公司。招股书披露的普通股东列表显示,Cinda 9F Investment LP是根据开曼群岛法律成立的豁免有限合伙企业。

名称中的9F,和成立地点开曼群岛,似乎都显示出这家公司与玖富集团在开曼群岛成立的9F Inc更加密切。

不仅如此,在招股书中代表Cinda 9F Investment LP签字的是人名为“关志宽(音)”,并写明”云水资本有限公司为Cinda 9F Investment LP的普通合伙人”,没有与中国信达有关的信息。

深蓝财经没有找到与“云水资本有限公司”相关的具体公司,但在企查查查询“关志宽”,却找到一家宁波梅山保税港区惟精融禧投资管理有限公司,由关志宽担任法人,网站导向惟精资本。

惟精资本官网显示,关志宽为创始人及董事长,而玖富集团则是其主要投资人。

不仅国资背景成疑,玖富集团的其他融资背景也存在宣传与实际不符的可能。

2015年4月,玖富集团曾对外宣称完成1.1亿美元的融资,IDG、SIG、唯品会创始股东兼董事徐宇也为产业投资人领衔投资。

但在招股书中,并没有IDG的身影。

股东结构模糊 超23%的股权未明确披露

与其他公司招股书披露的股东结构不同,玖富集团披露的股东结构却并不完全。

招股书披露的表格显示,IPO前,创始人兼CEO孙雷通过Nine F Capital Limited直接持有39.1%的股份,法人任一帆通过Nine Fortune Limited持股23.3%。

NineF Capital Limited与Nine Fortune Limited分别为二人在境外设置的信托项目。

唯猎资本创始合伙人肖常兴,则通过DFM Capital Ltd.持股7.4%,为第三大股东。

分众传媒董事长江南春,通过JAS Investment Group Limited持股5.7%,JAS为玖富集团的第四大股东。

但该表格并只披露了玖富集团76.3%的股权,还有23%的股权并未明确体现。

另一方面,第二大股东任一帆仍然十分神秘,从招股书披露的简历中,我们只能看出任一帆是媒体人转型,是否有其他投资一无所知。

招股书显示,任一帆2014年1月至今任我公司董事。2012年6月至今任北京艾迪通信有限公司总经理。2009年1月至2012年6月任北京天天飞度信息技术有限公司总经理。2005年6月至2006年6月,任北京新闻广播电台制片人。2005年获北京大学新闻学学士学位,2009年获福德姆大学传媒传播硕士学位。

九成利润来自现金贷 监管压力不容小觑

招股书显示,2016年至2018年,玖富集团的净收入分别为22.61亿、67.42亿和55.57亿元人民币;净利润则分别为1.62亿、7.24亿和19.75亿元人民币。

2019年一季度,玖富集团净收入为12.04亿元人民币,净利润为5.27亿元人民币。

而从收入构成来看,玖富集团的主要收入来源为贷款产品,贷款产品中,又以无场景现金贷为主。

2018年,玖富万卡循环贷款产品实现收入50.51亿元,在总收入中占比90.9%;2019年一季度,玖富万卡循环贷款产品实现收入9.38亿元,在总收入中占比85.9%。

而玖富的这一核心产品,在强监管下显出疲态。

招股书披露,玖富平台上的活跃借款人数量从2016年的130万增加到2017年的约360万,增长了171.5%。但由于监管环境影响,2018年活跃借款人减少36.3%至230万。

同样因为监管原因,2019年一季度,活跃借款人数为60万,较2018年同期的100万减少了40%。

投资者方面,玖富平台上的活跃投资者数量从2016年的70万增加到2017年的120万,增长了66.5%,但2018年减少了28.6%,至90万。2019年一季度,活跃投资者的人数为30万,较2018年同期的40万减少31.1%。

活跃借款人数量几乎腰斩,但借款人的获客成本却在不断增加,2016年至2018年,玖富平台的借款人获客成本分别为32.5元人民币、131.5元人民币、204元人民币,2019年一季度更是达到了324元人民币!可见,3年的时间里,玖富集团获客成本暴涨10倍。

招股书也在风险提示中指出,应对监管环境的变化是极大的挑战,如果公司任何业务被视为违反监管机构的法律,法规或要求,公司财务状况和经营业绩可能受到重大不利影响。

玖富还签署了一份无约束力的投资意向书,旨在获得国内持牌金融机构的非控股股权。

但值得注意的是,玖富集团渴望获得监管层的认可,却又在运营过程中不断挑战监管底线。

在投诉平台21聚投诉的投诉排行榜中,玖富长期处于前十,上个月的投诉量更是达到了第三。

高利贷、砍头息、阴阳合同投诉不断 玖富却要赴美上市了

另据投诉数据显示,玖富投诉总量已经达到1.26万,2018年1月至12月投诉量持续上升的同时,投诉解决率却在不断下滑。

而投诉内容,则集中在高利贷、砍头息、擅自修改合同或“阴阳合同”三方面。

高利贷、砍头息、阴阳合同投诉不断 玖富却要赴美上市了
高利贷、砍头息、阴阳合同投诉不断 玖富却要赴美上市了
高利贷、砍头息、阴阳合同投诉不断 玖富却要赴美上市了

根据投诉人张先生给出的数据,借贷本金为38000元,还款期限为24个月,需还款66537元,则年化利率已经超过36%的红线。

提交招股书到成功上市,中间还有不短的距离,对于一家上市公司来说,如实披露,对投资者负责至关重要。或许在接下来的时间里,玖富集团能够解答招股书中存留的疑问。

本文转载自深蓝财经,内容可能有删改,文章观点不代表天府财经网立场,转载请联系原作者。

(2)
上一篇 2019-07-03 17:52
下一篇 2019-08-07 23:59

相关推荐

  • 2起P2P非吸案进展:泰然金融13名嫌疑人移送检查院 元泰金服查封47处房产、冻结资金1.53亿

    天府财经6月11日消息,6月9日,杭州高新区(滨江)公安分局发布2起警情通报称,持续加大对浙江小泰科技有限公司(下设“泰然金融”房产153套、冻结资金超1.53亿元(含两次车辆拍卖)、股权104家、股票账户2个、基金1个。追赃挽损工作仍在进一步开展中。 该局提醒,上述两起案件追赃挽损工作正在进一步开展中,公安机关将继续依法侦办案件,全力追赃挽损,希望出借人能够配合公安机会开展调查取证,并通过合法途径反映情况和诉求。

    2020-06-11
    9.6K
  • 盘点2019:P2P网贷各月大事件一览

    还有不足一周时间,2019年便要离我们而去。 这一年对于P2P平台,需逐步完成实时数据接入,统计监测数据应报送至”国家互联网金融风险分析技术平台网贷机构统计报送系统”,信息披露数据应披露在”全国互联网金融登记披露服务平台”。 与《175号文》的清退基调不同,《1号文》的核心是积极推进行政核查、报送数据、整改验收。对于不愿意进行实时数据接入、不进行全面信息披露或者不实披露的机构,整治办将按照不配合专项整治工作逐步予以清退。 两则文件之下,引领了全年的”清退”浪潮。 2月:公安部公布2018年P2P犯罪数据 2月20日,全国公安机关打击3600余亿元,彻底摧毁了220余个重大跨区域犯罪网络;全国公安机关持续深入推进境外追逃追赃”猎狐行动”,先后从86个国家和地区缉捕经济犯罪境外逃犯1020名。 公安部副部长孟庆丰强调,面对当前非法集资犯罪新形势新特点,要重点打击互联网金融领域的非法集资案件。把专项行动主攻方向瞄准没有金融业务经营资质、借助互联网实施的非法集资案件,互联网金融领域的非法集资案件,打着”合同诈骗、非法集资案件等。 3月:”3·15″晚会曝光”714高炮” 央视3·15晚会曝光”714高炮”高息暴力催收产业后,多地监管部门开展排查活动。 3月16日,北京互金协会发布公告称,已经紧急成立专项处置小组,协调律师、专家等行业人士,立刻进行一轮全市范围内的摸排检查行动。3月19日,北京互金协会表示,排查范围包括全市非持牌放贷机构及参与上一轮自律检查的网贷机构。随后,广州、厦门也发布类似通知,要求立即下架所有现金贷或变相现金贷产品。 3月20日,中国互联网金融协会发布相关通知,要求各会员机构应针对高息…

    2019-12-27
    3.4K
  • 东莞警方调查贷款平台深圳瑞信昌,或牵出凤凰卫视

    12月11日,深圳市瑞信昌信息咨询有限公司(简称“瑞信昌”)被广东省东莞市公安局樟木头公安分局刑事侦查大队贴上封条。 瑞信昌运营线下贷款平台恒信金科,后者员工过千人,在广东、广西、湖南、湖北、福建、四川、重庆、浙江、江苏、云南、河南、陕西、甘肃、山西、安微、内蒙古以及上海等地有28个分支机构。 瑞信昌注册于2015年3月26日,注册资本2500万元,是深圳市恒信永利金融服务有限公司(简称“恒信永利”)的全资子公司,后者股权59.4%隶属于贺鑫、40%股权隶属于钟云武。 贺鑫目前在18家公司担任职务,包括在其持股71.97%的凤新科技(海口)集团有限公司(简称“凤新科技”)担任董事长,在北京凤金联合信息技术有限公司担任法定代表人、执行董事,在深圳前海凤艺空间文化控股有限公司担任总经理、执行董事,在天津凤凰金桐信息技术有限公司担任执行董事,以及在凤凰智信信息技术(海口)有限公司(简称“凤凰智信”)担任法定代表人、经理。 贺鑫担任职位的公司,共同指向一个平台——凤新科技作为运营主体的凤凰金融。 凤凰金融,Slogan为凤凰卫视集团旗下消费金融透露,“深圳凤凰金融的员工在催收已经被警方列为‘1105特大涉黑网络融资,投资人包括知名金融KOL江南愤青陈宇。 银多网截至12月11日的在贷余额为6.27亿元。截至11月30日,银多网当前借款人数量49876人,当前出借人数量7202人,逾期金额989万元,累计代偿金额2亿元,逾期笔数14779笔,累计代偿笔数76179笔。

    2019-12-12
    5.0K
  • 四川移动再发“和掌柜”情况说明:警方已受理报案

    现将近期相关情况说明如下: 一、初步核查的情况 为推动互联网金融产品在信息推介领域的探索,2015年初,我公司在“和聚蜀商(和小宝)”平台内开辟了金融推介专区。2015年4月,成都融证通互联网信息服务有限公司(以下简称“融证通公司”)联系我公司,希望在我公司金融推介专区推介其金融产品,我公司随后为融证通公司在金融推介专区内提供了链接跳转至其平台。 2015年4月底,“和掌柜”APP上线;5月5日,我公司在内部开展了试用和信息推介。 2015年9月,我公司与融证通公司协商一致,“和掌柜”客户端全部移交为融证通公司所有,同时要求融证通公司在“和掌柜”客户端及其相关网页、理财产品过往业绩并不预示未来预期收益表现;和小宝理财信息推介仅供投资人参考,投资人应根据自身风险承受能力选择产品并自行承担投资产品相关的所有风险;和小宝此推介的金融产品均由第三方提供,与四川移动无任何关系。四川移动不保证本金和收益安全,或分担任何风险。” 2016年3月18日,我公司数据部在办公网发布了《关于和小宝微信公众号“四川移动”上公布。

    2019-11-28
    3.6K
  • P2P问题平台累计涉及275.2万出借人,款余额约为2143.1亿

    据网贷之家数据,截至9月底,

    2019-10-01
    3.9K
已有 0 条评论